Donación con reserva de usufructo: cómo funciona y ventajas fiscales
Qué es la donación con reserva de usufructo
La donación con reserva de usufructo es una modalidad de donación en la que el donante transmite la nuda propiedad del bien al donatario, pero se reserva el usufructo vitalicio para sí mismo. El donatario no podrá usar, disfrutar ni obtener rentas del bien mientras el donante esté vivo, aunque técnicamente ya es su propietario.
Esta fórmula, muy utilizada en la planificación sucesoria de Leggado Abogado de Herencias, permite al donante mantener el control económico del bien (habitarlo, arrendarlo, percibir sus frutos) mientras transfiere la propiedad a la siguiente generación.
Ventajas principales
Las ventajas de esta modalidad son múltiples:
- Fiscal: la base imponible del ISD para el donatario es solo el valor de la nuda propiedad, que se calcula restando del valor total del bien el valor del usufructo. El usufructo vitalicio se valora conforme a la fórmula: 89 menos la edad del usufructuario (con límites del 10% y 70%). A mayor edad del donante, menor es el valor del usufructo y mayor el de la nuda propiedad.
- Seguridad: el donante no pierde el uso y disfrute del bien durante su vida.
- Sucesoria: al fallecimiento del donante, el usufructo se consolida automáticamente con la nuda propiedad sin tributar de nuevo, simplificando la herencia.
Tributación en IRPF del donante
Al igual que en cualquier donación, el donante puede generar una ganancia o pérdida patrimonial en IRPF por la diferencia entre el valor de adquisición de la nuda propiedad transmitida y su valor de mercado. Este aspecto debe analizarse cuidadosamente en la planificación.
Casos prácticos
Un padre de 70 años que dona un inmueble valorado en 200.000 € reservándose el usufructo: el valor del usufructo es el 19% (89-70) del valor total = 38.000 €. El hijo solo tributará en el ISD sobre 162.000 € (nuda propiedad), con las bonificaciones autonómicas correspondientes. Al fallecimiento del padre, el hijo consolida el pleno dominio sin coste adicional.
En Leggado Abogado de Herencias calculamos el escenario óptimo para cada familia, comparando la donación con reserva de usufructo frente a otras alternativas de planificación sucesoria.
Guía completa relacionada
Para una visión completa sobre este tema, te recomendamos consultar nuestra guía principal: Planificación Hereditaria: Cómo Proteger tu Patrimonio y el Futuro de tu Familia.
📌 Guía relacionada: Donaciones en España: Guía Completa 2026 — Impuestos, Tipos y Ventajas Fiscales
Escrito por
Ángel Seisdedos
Abogado especialista en herencias · Colegiado 15891 ICAS Sevilla · Contador-partidor
Dedicado en exclusiva a tramitar herencias en toda España. Habilitado como contador-partidor. He acompañado a cientos de familias con especial enfoque en la fiscalidad autonómica y la resolución de conflictos.
